Beursverhandelde fondse

Beursverhandelde fondse (ETF's) is mandjies sekuriteite wat intradag verhandel soos individuele aandele op 'n beurs en is tipies ontwerp om 'n onderliggende indeks op te spoor. Hulle is soortgelyk aan onderlinge fondse omdat hulle 'n fondsbeheersbenadering in hul struktuur het. Dit beteken dat hulle talle besittings het, soos 'n mini -portefeulje.

Elke ETF is gewoonlik gefokus op 'n spesifieke sektor, bateklas of kategorie. ETF's kan gebruik word om u portefeulje te diversifiseer, of vir die aktiewe handelaar kan u voordeel trek uit prysbewegings. Aangesien ETF's op 'n beurs soos aandele verhandel word, kan u ook 'n 'kort' posisie inneem met baie daarvan (mits u 'n goedgekeurde marge -rekening het). Met 'n kort posisie kan u 'n ETF verkoop wat u nie eintlik besit nie, om voordeel te trek uit afwaartse prysbeweging. Let daarop dat die korting van 'n posisie u blootstel aan teoreties onbeperkte risiko in geval van stygende prysbeweging.

Een van die belangrikste verskille tussen ETF's en onderlinge fondse is die intraday -verhandeling. Onderlinge fondse betaal aan die einde van die handelsdag op een prys, bekend as die netto batewaarde, of NAV. ETF's word gedurende die dag op die beurs verhandel, sodat hul prys wissel met die vraag en aanbod van die mark, net soos aandele en ander intraday -verhandelde effekte.

likiditeit: Die ETF -mark is groot en aktief met verskeie gewilde, swaar verhandelde kwessies. Dit maak dit makliker om in en uit die handel te kom. Likiditeit wissel egter baie, en sommige nou gefokusde ETF's is illikiede.

keuses: Daar is 'n groot verskeidenheid ETF's om uit verskillende bateklasse te kies, soos aandele en effekte. U kan ook kies volgens sektor, kommoditeit, beleggingstyl, geografiese gebied en meer. Baie ETF's word steeds bekendgestel met 'n innoverende mengsel van aandele.

Diversiteit: Baie beleggers vind dat ETF's nuttig is om te delf in markte waarin hulle andersins nie sou belê of handel nie. Aangesien dit mandjies van bates is en nie individuele aandele nie, bied ETF's 'n meer uiteenlopende benadering tot belegging in hierdie gebiede, wat die risiko's vir baie beleggers.

Kommissies en fooie: ETF's verhandel tipies volgens kommissie; PSS bied egter toegang tot meer as 250 kommissie-vrye ETF's. Oor die algemeen is 'n ETF meer koste-effektief as 'n aktief bestuurde onderlinge fonds, vanweë sy geïndekseerde aard. Dit lei dikwels tot laer fooie.

Soos met enige soort handel, is dit belangrik om 'n werkende strategie te ontwikkel en daarby te hou. Handelaars is geneig om 'n strategie te bou wat gebaseer is op tegniese of fundamentele analise. Tegniese ontleding fokus op statistieke wat deur markaktiwiteite gegenereer word, soos vorige pryse, volume en vele ander veranderlikes. Kaarte en ander soortgelyke tegnologieë word gebruik. Fundamentele analise fokus op die meting van die waarde van 'n belegging op grond van ekonomiese, finansiële en Federal Reserve -data. Baie handelaars gebruik 'n kombinasie van beide tegniese en fundamentele analise.

Die strategie wat u kies, hang natuurlik af van die fokus en besittings in elke individuele ETF. 'N ETF vir korporatiewe effekte sal byvoorbeeld afhang van fundamentele navorsing, soos 'n maatskappy se kredietgradering, verdienste uit die verlede en in die toekoms, sowel as die ekonomiese vooruitsigte vir hul bedryf. 'N ETF wat byvoorbeeld 'n aandele -indeks volg, sal 'n strategie waarborg wat gebaseer is op tegniese data van die indeks, of 'n fundamentele analise wat handel oor die effek van die aandelemark deur die algehele ekonomie, of 'n kombinasie van albei.

Daar is baie soorte beursverhandelde fondse. Sommige van die mees algemene ETF's sluit in:

Aandele -ETF - dit hou 'n spesifieke portefeulje aandele of aandele en is soortgelyk aan 'n indeks. Dit kan soos gewone aandele behandel word deurdat dit verkoop kan word en gekoop kan word vir 'n wins, en word verhandel op 'n beurs gedurende die hele handelsdag.

Indeks ETF - dit boots 'n spesifieke indeks na, soos die S&P 500 -indeks. Dit kan spesifieke sektore, spesifieke aandeleklasse of aandele in die buiteland of opkomende markte dek.

Obligasie -ETF - 'n beursverhandelde fonds wat spesifiek belê is in effekte of ander vaste-inkomste effekte. Hulle kan gefokus wees op 'n spesifieke tipe verband of bied 'n breed gediversifiseerde portefeulje van verskillende tipes obligasies aan en met verskillende vervaldatums.

Commodity ETF - hou fisiese goedere, soos landbougoedere, natuurlike hulpbronne of edelmetale. Sommige kommoditeitsbeursverhandelde fondse bevat moontlik 'n kombinasie van beleggings in 'n fisiese kommoditeit saam met verwante aandelebeleggings. 'N Goue ETF kan byvoorbeeld 'n portefeulje hê wat fisiese goud hou met aandele in goudmynmaatskappye.

Valuta ETF - dit word belê in 'n enkele geldeenheid of 'n mandjie met verskillende geldeenhede en word wyd gebruik deur beleggers wat blootstelling aan die valutamark wil verkry sonder om direkte termynkontrakte of die forexmark te verhandel. Hierdie beursverhandelde fondse volg gewoonlik die gewildste internasionale geldeenhede, soos die Amerikaanse dollar, Kanadese dollar, euro, Britse pond en Japannese jen.

Omgekeerde ETF - 'N Omgekeerde beursverhandelde fonds word geskep deur verskillende afgeleides te gebruik om winste te verkry deur middel van kortverkope as daar 'n afname in die waarde van 'n groep effekte of 'n breë markindeks is.

Aktief bestuurde ETF - hierdie ETF's word hanteer deur 'n bestuurder of 'n beleggingspan wat besluit oor die toewysing van portefeuljebates. Omdat hulle aktief bestuur word, het hulle hoër portefeulje -omsetkoerse in vergelyking met byvoorbeeld indeksfondse.

Hefboom ETF - Beursverhandelde fondse wat meestal bestaan ​​uit finansiële afgeleides wat die vermoë bied om beleggings te benut en sodoende potensiële winste te versterk. Dit word tipies gebruik deur handelaars wat spekulante is wat voordeel wil trek uit korttermyn-handelsgeleenthede in groot aandele-indekse.

Eiendom ETF - Dit is fondse wat belê is in eiendomsbeleggingstrusts (REIT's), eiendomsdiensondernemings, eiendomsontwikkelingsmaatskappye en verbandlenings (MBS). Hulle mag ook werklike fisiese eiendom besit, insluitend alles van onbeboude grond tot groot kommersiële eiendomme.